تحلیل قیمت بیت کوین ۲۲ آذر ۱۴۰۴؛ رشد تا ۱۰۰ هزار دلار یا سقوط بیشتر؟

بیت کوین امروز ۲۲ آذر ۱۴۰۴ در محدوده ۹۰ هزار دلاری معامله می‌شود و روندی خنثی را طی می‌کند. یکی از علل رنج‌زدن بیت کوین، رویکرد محتاطانه فدرال رزرو نسبت به کاهش‌های آتی نرخ بهره بوده است. از طرفی، تقاضای نهادی برای بیت کوین با ثبت افزایش خفیف ورودی‌ها در ETFهای اسپات همراه بوده و شرکت استراتژی (Strategy)‌ نیز ۱۰٬۰۰۰ بیت کوین دیگر به دارایی‌های خود اضافه کرده است.

اکنون قیمت بیت کوین به یک خط روند نزولی نزدیک می‌شود که در صورت شکست، می‌تواند مسیر یک رالی صعودی را باز کند. در این مطلب، وضعیت تکنیکال چارت قیمت بیت کوین برای امروز ۲۲ آذر ۱۴۰۴ و عوامل تأثیرگذار بنیادی بر بازارهای مالی از جمله سیاست‌های فدرال رزرو و جنگ و سیاست حاکم بر این روزها را بررسی می‌کنیم.

تحلیل تکنیکال چارت روزانه قیمت بیت کوین – ۲۲ آذر ۱۴۰۴

قیمت بیت کوین امروز ۲۲ آذر در محدوده ۹۰ هزار دلاری قرار دارد. این ارز دیجیتال در چارت روزانه خود در سطح اصلاحی ۵۰٪ فیبوناچی روی ۹۴٬۰۵۰ دلار با مقاومت مواجه است که نشان می‌دهد فروشندگان در سطوح بالاتر فعال هستند. در این چارت، حمایت‌ها در نواحی ۸۷٬۷۰۰ دلار و ۸۴٬۰۰۰ دلار قرار دارند. شکست قیمت به زیر سطح ۸۴٬۰۰۰ دلار، مسیر را برای تست مجدد کف ۲۱ نوامبر روی ۸۰٬۶۰۰ دلار باز می‌کند.

بنابراین، خریداران باید قیمت بیت کوین را به بالای مقاومت ۹۴٬۰۵۰ دلار برسانند تا نشانه‌های صعود ظاهر شود. در این صورت، پادشاه ارزهای دیجیتال می‌تواند تا میانگین متحرک ساده ۵۰روزه (SMA) روی ۹۷٬۴۱۱ دلار صعود کند. انتظار می‌رود حرکت صعودی با فشار فروش قابل‌توجهی در محدوده بین میانگین متحرک ساده ۵۰روزه و سطح روانی ۱۰۰٬۰۰۰ دلار مواجه شود؛ بسته‌شدن قیمت بالاتر از ۱۰۰٬۰۰۰ دلار نشان می‌دهد که خریداران دوباره به میدان بازگشته‌اند.

تحلیل تریدرها

تحلیل‌گر بازار کریپتو با نام کاربری تد پیلوز (Ted Pillows)، در پستی در ایکس اشاره کرد که پیش‌بینی ماه سپتامبر او (شهریور ماه) درست بوده و قیمت بیت کوین درحال ورود به محدوده مقاومتی ۹۲٬۰۰۰ تا ۹۴٬۰۰۰ دلار است و برای جهش به سمت ۱۰۰٬۰۰۰ دلار، خریداران باید قیمت را بالاتر از این محدوده حفظ کنند.

درصورتی‌که گاوهای بازار موفق به حفظ این سطح نشوند، هرگونه تشدید شرایط یا احساسات منفی می‌تواند قیمت بیت کوین را به زیر ۹۰٬۰۰۰ دلار سوق دهد.

تد پیلوز افزوده که الگوی پرچم نزولی در تایم‌فریم ۱۲ساعته به‌سختی قابل نادیده گرفتن است. بسته شدن قیمت بیت کوین بالاتر از سطح ۹۶٬۰۰۰ دلار این الگوی پرچم نزولی را بی‌اعتبار می‌کند. بااین‌حال، اگر BTC به زیر سطح ۸۶٬۰۰۰ دلار سقوط کند، می‌تواند قیمت را به زیر کف‌های آوریل ۲۰۲۵ روی ۷۵٬۰۰۰ دلار سوق دهد.

تحلیل فاندامنتال قیمت بیت کوین

از نظر فاندامنتال، سیاست‌های فدرال رزرو، وضعیت بازار آپشن و ناامنی‌های ژئوپلیتیک حاصل از جنگ روسیه و اوکراین باعث تثبیت قیمت بیت کوین شده است.

لحن محتاطانه فدرال رزرو باعث تثبیت قیمت بیت کوین شد

پادشاه رمز ارزها هفته گذشته را با روندی مثبت آغاز کرد و در و روز سه‌شنبه، به بالای ۹۲٬۶۰۰ دلار رسید. بااین‌حال، در روز چهارشنبه شتاب بازار کاهش یافت و پس از جلسه کمیته بازار آزاد فدرال (FOMC)، با قیمت ۹۲٬۰۱۵ دلار بسته شد.

در اقدامی که به‌طور گسترده انتظار می‌رفت، فدرال رزرو نرخ بهره را ۲۵ واحد پایه کاهش داد و نرخ جدید از ۴٪ به ۳.۷۵٪ رسید. بااین‌حال، نتیجه نشست FOMC احتمال توقف کاهش نرخ در ماه ژانویه را نشان داده است.

پیش‌بینی‌های اعلامی و تحلیل نتایج

جروم پاول در این نشست اعلام کرد که:

استخر مشارکت سرمایکس

استخر مشارکت سرمایکس راهی ساده و کم‌ریسک برای کسب سود از بازار رمزارزهاست؛ فقط با سپرده‌گذاری، بدون معامله و پیگیری بازار، در سود شریک شوید و اصل سرمایه‌تان را حفظ کنید.

شروع سرمایه‌گذاری

• فدرال رزرو نرخ بهره را ۰.۲۵٪ کاهش داده است تا به منافع مردم آمریکا خدمت کند.
• رشد اقتصادی برای امسال ۱.۷٪ و برای سال آینده ۲.۳٪ پیش‌بینی شده است.
• وضعیت بازار مسکن ضعیف است، اما اشتغال همچنان پایدار باقی مانده و نرخ بیکاری تا انتهای سال به ۴.۵٪ خواهد رسید.
• فدرال رزرو تصمیم گرفته است که ۴۰ میلیارد دلار اوراق قرضه دولتی را طی ۳۰ روز آینده خریداری کند. این اقدام می‌تواند باعث افزایش نقدینگی در بازار رمز‌ ارز‌ها شود.

پاول همچنین اشاره کرد که PCE (شاخص هزینه‌های مصرف شخصی) به ۲.۸٪ رسیده است و انتظار می‌رود که تا پایان سال به ۲.۹٪ برسد و در سال آینده به ۲.۴٪ کاهش یابد. او تأکید کرد که تغییرات آتی نرخ بهره بر اساس داده‌های اقتصادی خواهد بود و پیش‌بینی می‌شود که نرخ بهره در سال ۲۰۲۶ و ۲۰۲۷ به ترتیب به ۳.۴٪ و ۳.۱٪ برسد.

لحن محتاطانه فدرال رزرو، همراه با گزارش درآمدی ناامیدکننده شرکت Oracle، به یک حرکت کوتاه‌مدت ریسک‌گریز منجر شده است. مجموعه این عوامل، فشار زیادی را بر دارایی‌های پرریسک مانند ارزهای دیجیتال وارد کرده است. در کوتاه‌مدت، احتمالاً BTC در حالت تثبیت باقی می‌ماند، مگر اینکه یک محرک مهم ظاهر شود.

جنگ روسیه و اوکراین، شتاب ریسک‌پذیری را محدود می‌کند

در جبهه ژئوپلیتیک، سخنگوی رئیس‌جمهور آمریکا روز پنج‌شنبه اعلام کرد که او از وضعیت مذاکرات صلح و پایان جنگ روسیه و اوکراین «به‌شدت ناامید» است و دیگر تمایلی به ادامه صحبت‌ها ندارد.

پیش‌تر، ولودیمیر زلنسکی، رئیس‌جمهور اوکراین، گفته بود که آمریکا این کشور را تحت فشار گذاشته تا در چارچوب توافقی برای پایان دادن به جنگی نزدیک به چهار ساله، بخشی از اراضی خود را به روسیه واگذار کند.

این تنش‌های ژئوپلیتیک ادامه‌دار و توقف مذاکرات صلح، همچنان بر احساس ریسک‌پذیری جهانی فشار وارد می‌کند، تمایل به ریسک را محدود می‌سازد و به تثبیت قیمت بیت کوین در هفته جاری دامن می‌زند.

تقاضای نهادی نشانه‌های خفیفی از بهبود را نشان می‌دهد

تقاضای نهادی برای بیت کوین نشانه‌های ملایمی از بهبود را نشان می‌دهد. به استناد داده‌های پلتفرم SoSoValue، صندوق‌های قابل‌معامله اسپات بیت کوین در آمریکا تا پایان روز پنج‌شنبه مجموعاً ۲۳۷٫۴۴ میلیون دلار ورودی سرمایه را ثبت کردند؛ این‌درحالی است که یک هفته قبل، خروج خفیف ۸۷٫۷۷ میلیون دلاری از این ETFها ثبت شده بود که نشان می‌دهد علاقه سرمایه‌گذاران نهادی تا حدی بهبود یافته است.

بااین‌حال، این ورودی‌های هفتگی در مقایسه با ورودی‌های ثبت‌شده در اواسط سپتامبر (اواخر شهریور ۱۴۰۴) همچنان کوچک هستند. برای ادامه روند بهبود قیمت بیت کوین، لازم است ورودی سرمایه به ETFها افزایش یابد.

واکنش خنثی بازار به انقضای قراردادهای آپشن

بر اساس اعلام بزرگ‌ترین صرافی مشتقات ارز دیجیتال، دریبیت (Deribit)، امروز ۱۳ دسامبر ۲۰۲۵ (۲۲ ا‌ر ۱۴۰۴)، بیش از ۳۹ هزار قرارداد آپشن بیت کوین با ارزش اسمی ۳٫۷ میلیارد دلار منقضی شدند. در این قراردادها، نسبت پوت به کال (Put-Call Ratio – قراردادهای فروش به خرید) برابر با ۱.۱ بود.

علاوه‌براین، قیمت سررسید با حداکثر ضرر کل آپشن‌ها که به آن قیمت مکس پین (Max Pain) می‌گویند، در سطح ۹۰٬۰۰۰ دلار قرار داشت که بسیار پایین‌تر از قیمت لحظه‌ای بیت کوین روی ۹۲٬۴۶۵ دلار در زمان انقضای قراردادها بود.

صرافی دریبیت اعلام کرده که حجم علاقه به قراردادهای کال و پوت تقریباً متعادل بوده که نشان می‌دهد معامله‌گران پس از بهبود اخیر قیمت، انتظار یک سررسید کنترل‌شده را داشته‌اند.

بنابراین، تجمع قراردادها در محدوده ۹۰٬۰۰۰ دلار نشان‌دهنده بازاری است که منتظر یک محرک جدید است، نه بازاری با تمایل قوی به یک جهت مشخص. داده‌های بازار آپشن دریبیت نشان می‌دهد که احتمالاً هر دوی بیت کوین و اتریوم در طول ماه دسامبر در یک بازه محدود نوسان خواهند کرد.